유행을 따라 투자하면 망하는 이유

인간사회의 모든 분야에는 유행이라는 게 있어.

패션은 두말할 거 없고 사회, 경제, 문화 등 유행이 없는 곳이 없다고 생각하면 돼. 

문화를 예를 들면, 1910년대 서구화가 유행이었고 1950년대 미국문화, 1990년대 일본문화, 그리고 지금은 K-culture가 유행이지. 

신기하게도 투자에 있어서도 유행이 있어. 

내가 첫 사회생활을 할 때 펀드가 유행했고(이때 엄청나게 성장한 게 미래에셋증권이야), 그리고 이어서 ELS 등 파생금융상품으로 이어지더니 중국 투자가 한 때 붐을 이루었지. 

그러다가 코인시장이 열렸고 동학개미운동에서 서학개미운동으로 미국 주식열풍이 불었고

지금은 ETF의 전성시대라고 할 수 있지. 

 

그런데 한번 상상을 해보자. 

만약 위에서 내가 언급한 투자를 각 시대에 맞춰서 투자했다면 너의 투자 결과는 어땠을까?  

많은 확률로 처참한 결과를 낳았을거야.

왜냐하면 그 시대에 유행이었고 지금은 아니라는 말은 과거의 투자는 실패했던 투자라는 이야기이기 때문이지. 

그래서 나는 투자할 때 가장 하지 말아야 하는 것이 모두가 좋아하는 투자라고 생각해.  

 

투자의 세계에서 가장 유명한 격언이 있어. 

투자자산의 가치가 올라가는 건 내가 산 가격보다 더 비싼 가격으로 사주는 멍청이가 있기 때문이다. 

즉, 새로운 투자자가 끊임없이 들어와야 시장의 크기가 커지고 미리 선점했던 투자자는 돈을 번다는 이야기지. 

따라서 모두가 좋아하는 투자는 이미 끝물에 와있을 확률이 커. 

왜냐하면 더 이상 그 시장을 좋아해 줄 사람이 없고 새로운 투자자가 유입될 가능성도 낮은 거지. 

 

그래서 투자의 대가들도 말을 하잖아. 

모두가 시장을 떠날 때 관심을 가져야 한다고. 

그런데 지금 우리 후배들이 하는 투자를 보면 내가 했던 실수를 또 반복하는 거 같아서 걱정이 돼.

모두 미국 주식과 코인, 부동산만 이야기하고 있거든. 

부동산이야 변동성이 낮아 자의든 타이든 계속 시장에 남아 있기 때문에 괜찮지만 

가히 걱정되는 것이 미국 주식(ETF 포함)과 코인투자야. 

왜냐하면 전 세계 유동성이 다 이쪽으로 들어갔고 앞으로 더 들어갈 투자자가 있는지가 의문이기 때문이지. 

심지어 이 두 가지 시장은 전 세계가 이미 엄청나게 들어가 있어서 

그 들어간 만큼의 투자자 수만큼 또다시 투자자가 늘어날 수 있는지 의문이 들어. 

그래서인지 모르지만 워런버핏이 현금비중을 계속 늘리는 건지도 모르겠어. 

모두가 시장을 떠날 때를 기다리는 것처럼. 

 

따라서 투자를 하고 있는 동생들에게 추천하는 방법은 딱 두 가지야. 

첫째, 모든 자산을 내가 말한 두 가지 시장에 있다면 비율을 줄이고 분산투자를 하도록 해. 

저는 돈이 얼마 없어서 분산투자 할 것도 없어요라고 하지 마.

적었을 때부터 분산투자를 해놔야 커져도 계속하게 돼. 

주식, 채권, 부동산, 금, 코인.

이 다섯 가지로 분산투자를 하던지 아니면 ETF를 통해 자산배분을 하는 것도 좋아. 

ETF관련은 다음에 다시 다루도록 할게.

둘째, 분할해서 투자해라. 

첫 번째 충고와 비슷하지만 달라.

첫 번째 이야기는 지금 네가 투자하고 있는 자산자체를 분산하라는 거고 지금 이야기는 시간을 들여서 분할해서 매수하라는 거지. 

지금 천만 원이 있다면 바로 천만 원 치를 사는 게 아니라 네가 투자를 결정한 대상에 대해 매월 100만 원씩 분할해서 투자해.

그래야  리스크가 분산되고 너에게 가장 많이 있는 시간을 투자할 수 있거든. 

시간의 가치를 돈으로 바꾼다고 생각하면 돼. 

 

사실 지금은 모두가 미국주식과 코인을 보기 때문에 저축을 통해 목돈을 마련하는 것도 나쁘지 않다고 봐. 

현금 들고 있으면 바보다라는 말을 하지만 그건 장기간 가지고 있을 때 이야기고 

1년에서 3년 사이까지 현금을 모으는 건 나쁜 선택이 아니야. 

오히려 그 기간 동안 목돈을 모으는 습관이 나중에 많은 도움이 될 수도 있어. 

 

너의 소중한 재산을 단지 유행한다고 해서 따라 하면 절대 안 돼. 

중국주식으로 90% 날려먹은 선배가 하는 이야기이니 뼈에 새겨서 듣도록 해. 

그럼 성투!!